Определение CASP
С 30 декабря 2024 года на территории Европейского союза вступил в силу общеевропейский регламент MiCA (Markets in Crypto-Assets Regulation). Он вводит единые правила для всех компаний, работающих с криптоактивами. Таким образом, национальные режимы регулирования будут заменены единой правовой базой.
CASP (Crypto-Asset Service Provider) — это юридическое лицо, оказывающее одну или несколько криптоуслуг на профессиональной основе и имеющее официальное разрешение регулятора государства-члена ЕС.
Эволюция CASP
Ранее ФАТФ (FATF) использовала термин VASP (Virtual Asset Service Provider). Он охватывал:
-
обмен криптоактивов на фиатные деньги и обратно;
-
операции с криптовалютами между собой;
-
хранение и перевод цифровых активов;
- участие в сделках, связанных с криптовалютами.
В ЕС после публикации проекта MiCA в 2020 году закрепился термин CASP, который включает более жёсткие требования — к корпоративному управлению, прозрачности и комплаенсу.
За пределами Евросоюза до сих пор чаще встречаются аналоги VASP:
-
CESP (Япония),
-
CASSPrs (Австралия),
-
Digital Asset Exchanges (США),
-
CTP (Канада).
Важно: для работы в ЕС используется именно понятие CASP, а в других странах корректнее применять термин VASP или его локальные аналоги.
Значение CASP в рамках MiCA
Согласно MiCA, операции с криптоактивами в Евросоюзе с конца 2024 года могут предоставлять только авторизованные CASP. Исключение составляют организации, которые уже регулируются как:
-
банки,
-
инвестиционные компании,
-
эмитенты электронных денег,
-
управляющие компании UCITS или AIFM.
Основные требования MiCA:
-
Присутствие в ЕС. У компании должен быть филиал, то есть юридическое лицо и хотя бы один директор-резидент в Евросоюзе.
-
Минимальный капитал. От €50 000 в зависимости от вида деятельности.
-
Руководство. Менеджеры обязаны иметь опыт, компетенции и безупречную деловую репутацию.
-
Прозрачность собственности. Обязано быть раскрытие акционеров и бенефициаров, а также подтверждение капитала. Изменения контроля фиксируются в регуляторе.
-
AML/KYC-процедуры. Компании обязаны внедрить механизмы противодействия отмыванию средств, проверки клиентов и контроля рисков.
-
Непрерывность бизнеса. Требуются планы по бесперебойной работе, управление ИТ-рисками.
-
Аутсорсинг. Допускается, но полная ответственность за деятельность остаётся за CASP.
Также CASP обязаны предотвращать инсайдерскую торговлю, манипуляции рынком и обеспечивать защиту интересов клиентов.
Переходный период
Для компаний, которые предоставляли криптоуслуги в ЕС до вступления MiCA в силу, предусмотрен переходный режим до 1 июля 2026 года (но каждая страна может сама устанавливать рамки переходного периода. Например, в Чехии до 1 июля 2025, а в Словакии до 30 декабря 2025). За это время необходимо получить статус CASP.
ЕС и ESMA уже подготовили ряд документов и разъяснений, включая:
-
требования к заявке на авторизацию;
-
порядок раскрытия информации;
-
правила применения принципа reverse solicitation;
-
критерии признания токенов финансовыми инструментами.
Итог
Понятие CASP в MiCA стало ключевым элементом регулирования крипторынка в Европе. В отличие от международного термина VASP, оно включает более широкий круг обязанностей и поднимает уровень контроля.
Для бизнеса это означает:
-
дополнительные требования и расходы,
-
но при этом возможность вести деятельность в ЕС легально, прозрачно и с доступом ко всем преимуществам внутреннего рынка.
MiCA уже вступает в силу. Успейте подготовиться заранее!
Мы в Corporate Legal Launch поможем оформить лицензию CASP без задержек.
Словакия